ETF-Sparpläne haben sich in den letzten Jahren zur beliebtesten Form des langfristigen Vermögensaufbaus entwickelt. Kein Wunder: Sie sind kostengünstig, transparent und ermöglichen es auch Kleinanlegern, breit gestreut in weltweite Märkte zu investieren. In diesem umfassenden Leitfaden erfahren Sie alles, was Sie wissen müssen, um 2025 erfolgreich mit ETF-Sparplänen in Österreich zu starten.
Was sind ETFs und wie funktionieren sie?
ETF steht für Exchange Traded Fund – börsengehandelte Indexfonds. Ein ETF bildet einen bestimmten Index nach, beispielsweise den MSCI World, der über 1.600 Unternehmen aus 23 Industrieländern enthält. Kaufen Sie einen MSCI World ETF, investieren Sie automatisch in all diese Unternehmen gleichzeitig.
Der große Vorteil gegenüber aktiv gemanagten Fonds: ETFs haben keine Fondsmanager, die teure Gehälter kassieren und versuchen, den Markt zu schlagen. Stattdessen bilden sie einfach einen Index ab. Das reduziert die Kosten dramatisch. Während aktive Fonds oft 1,5 bis 2,5 Prozent jährliche Gebühren verlangen, kosten ETFs häufig nur 0,1 bis 0,5 Prozent.
Diese Kostenersparnis macht langfristig einen enormen Unterschied. Bei einer Anlage von 50.000 Euro über 30 Jahre mit 7 Prozent Rendite zahlen Sie bei einem aktiven Fonds mit 2 Prozent Gebühren insgesamt etwa 76.000 Euro an Kosten. Bei einem ETF mit 0,2 Prozent Gebühren sind es nur 8.000 Euro – eine Ersparnis von 68.000 Euro!
Warum ETF-Sparpläne besonders für Österreicher geeignet sind
Das österreichische Sparbuch bringt seit Jahren kaum noch Zinsen. Bei Inflationsraten von 2 bis 4 Prozent verlieren Sie real Geld, wenn es nur auf dem Konto liegt. ETF-Sparpläne bieten eine attraktive Alternative mit langfristig höheren Renditeerwartungen.
In Österreich sind ETFs steuerlich relativ einfach gehandhabt. Die Kapitalertragsteuer von 27,5 Prozent wird automatisch von Ihrer Bank abgeführt. Sie müssen sich nicht um komplizierte Steuererklärungen kümmern. Thesaurierende ETFs, die Erträge automatisch wieder anlegen, werden erst bei Verkauf besteuert – der Steuerstundungseffekt lässt Ihr Vermögen schneller wachsen.
Viele österreichische Broker bieten mittlerweile kostenlose oder sehr günstige ETF-Sparpläne an. Sie können bereits ab 25 oder 50 Euro monatlich beginnen. Das macht ETFs für praktisch jeden zugänglich, unabhängig vom Einkommen. Demokratisierung der Geldanlage – das ist die wahre Revolution der ETFs.
Die richtige ETF-Auswahl: Welcher Index passt zu Ihnen?
Die Auswahl an ETFs ist riesig. Für Einsteiger empfehlen sich breit gestreute Weltindizes. Der MSCI World ist der Klassiker und deckt entwickelte Märkte ab. Noch breiter diversifiziert ist der MSCI All Country World Index (ACWI), der zusätzlich Schwellenländer enthält. Mit einem dieser ETFs investieren Sie in tausende Unternehmen weltweit.
Für eine noch einfachere Lösung gibt es „All-in-One" ETFs wie den Vanguard LifeStrategy oder ähnliche Produkte. Diese kombinieren Aktien und Anleihen in einem festen Verhältnis, beispielsweise 80 Prozent Aktien und 20 Prozent Anleihen. Sie müssen sich nicht um Rebalancing kümmern – das übernimmt der ETF automatisch.
Fortgeschrittene Anleger können ihr Portfolio mit Schwellenländer-ETFs, Small-Cap-ETFs oder Sektor-ETFs erweitern. Aber Vorsicht: Mehr ist nicht immer besser. Oft reicht ein einziger breit diversifizierter Welt-ETF vollkommen aus. Komplexität erhöht nicht zwangsläufig die Rendite, kann aber zu Fehlern verleiten.
Ausschüttend oder thesaurierend: Was ist besser?
ETFs gibt es in zwei Varianten: ausschüttend und thesaurierend. Ausschüttende ETFs zahlen Dividenden und Zinsen regelmäßig an Sie aus, meist quartalsweise oder jährlich. Thesaurierende ETFs legen diese Erträge automatisch wieder an – Ihr Investment wächst ohne Ihr Zutun.
Für den langfristigen Vermögensaufbau sind thesaurierende ETFs oft die bessere Wahl. Sie profitieren voll vom Zinseszinseffekt, da alle Erträge reinvestiert werden. Zudem entfällt die Aufgabe, Ausschüttungen manuell wieder anzulegen. In der Ansparphase, wenn Sie noch kein regelmäßiges Einkommen aus Ihren Investments benötigen, sind thesaurierende ETFs ideal.
Im Ruhestand können ausschüttende ETFs attraktiv sein. Sie generieren regelmäßiges Einkommen, das Ihre Pension ergänzt. Einige Anleger kombinieren beide: Thesaurierende ETFs während der Ansparphase, Umschichtung in ausschüttende ETFs beim Renteneintritt. So holen Sie das Beste aus beiden Welten heraus.
Den richtigen Broker wählen
In Österreich gibt es mehrere gute Optionen für ETF-Sparpläne. Flatex, Hello Bank, Dadat oder internationale Anbieter wie Interactive Brokers bieten unterschiedliche Konditionen. Achten Sie auf mehrere Faktoren: Depotgebühren, Orderkosten, Sparplan-Gebühren und die Auswahl an besparbaren ETFs.
Viele Broker bieten Aktionen mit kostenlosen ETF-Sparplänen an. Das bedeutet: Sie zahlen weder für den Kauf noch für die Depotführung. Bei einem monatlichen Sparplan von 200 Euro über 30 Jahre können Sie so mehrere tausend Euro an Gebühren sparen. Es lohnt sich, Konditionen zu vergleichen.
Wichtig ist auch der Service. Ist die Bedienoberfläche intuitiv? Gibt es eine gute App? Wie ist der Kundenservice erreichbar? Lesen Sie Bewertungen anderer Nutzer. Ein Depot werden Sie viele Jahre nutzen – es sollte zu Ihnen passen. Nehmen Sie sich Zeit für diese Entscheidung.
Die optimale Sparrate bestimmen
Wie viel sollten Sie monatlich in Ihren ETF-Sparplan einzahlen? Eine pauschale Antwort gibt es nicht – es hängt von Ihren Zielen und Möglichkeiten ab. Die 50-30-20-Regel ist ein guter Ausgangspunkt: 50 Prozent Ihres Nettoeinkommens für Fixkosten, 30 Prozent für Lebensqualität, 20 Prozent für Sparen und Investieren.
Bei einem Nettoeinkommen von 2.000 Euro wären das 400 Euro monatlich fürs Sparen. Davon könnten 200 bis 300 Euro in einen ETF-Sparplan fließen, der Rest in Ihren Notgroschen oder andere Sparziele. Passen Sie diese Aufteilung an Ihre Situation an. Wichtig ist, dass Sie kontinuierlich sparen, auch wenn es anfangs nur kleine Beträge sind.
Erhöhen Sie Ihre Sparrate mit steigendem Einkommen. Bekommen Sie eine Gehaltserhöhung von 200 Euro netto, legen Sie mindestens die Hälfte davon zusätzlich an. So vermeiden Sie Lifestyle-Inflation und beschleunigen Ihren Vermögensaufbau erheblich. Kleine Erhöhungen der Sparrate haben langfristig enorme Auswirkungen.
Der perfekte Zeitpunkt: Gibt es ihn?
Viele Anleger warten auf den „richtigen" Zeitpunkt zum Einstieg. Nach einem Börsencrash, bei niedrigen Kursen, wenn die Zinsen fallen – die Ausreden sind vielfältig. Die Wahrheit ist: Den perfekten Zeitpunkt gibt es nicht, und Sie werden ihn niemals im Voraus erkennen.
Studien zeigen eindeutig: Time in the market beats timing the market. Langfristig ist es wichtiger, überhaupt investiert zu sein, als den optimalen Einstiegszeitpunkt zu erwischen. Wer 1990 am absoluten Höchststand vor einem Crash investiert hätte, hätte nach 30 Jahren trotzdem eine hervorragende Rendite erzielt.
Der beste Zeitpunkt zum Start ist: jetzt. Mit einem Sparplan kaufen Sie automatisch bei hohen und niedrigen Kursen – der Cost-Average-Effekt glättet Ihre Einstiegspreise. Sie müssen sich keine Gedanken über Market Timing machen. Einfach anfangen und konsequent dabei bleiben – das ist die erfolgreichste Strategie.
Häufige Fehler vermeiden
Der größte Fehler ist emotionales Handeln. Börsen schwanken – das ist normal. In Crashphasen verkaufen viele Anleger panisch und realisieren Verluste. Dabei sind Crashs oft die besten Kaufgelegenheiten. Wer 2020 während des Corona-Crashs investiert blieb oder sogar nachkaufte, wurde reich belohnt.
Ein weiterer Fehler ist übermäßige Diversifikation. Manche Anleger kaufen 20 verschiedene ETFs und glauben, damit besser diversifiziert zu sein. Tatsächlich überlappen sich viele ETFs stark. Ein MSCI World ETF enthält bereits über 1.600 Unternehmen – mehr Diversifikation brauchen Sie kaum. Zu viele ETFs machen Ihr Portfolio unübersichtlich ohne echten Mehrwert.
Auch zu häufiges Checken des Depots ist kontraproduktiv. Wer täglich seine Kurse verfolgt, wird nervös bei jeder Schwankung. Schauen Sie höchstens quartalsweise nach Ihrem Portfolio. Langfristiges Investieren erfordert Geduld, nicht tägliche Aufregung. Setzen Sie Ihren Sparplan auf Autopilot und leben Sie Ihr Leben.
Steuerliche Aspekte in Österreich
In Österreich unterliegen Kapitalerträge aus ETFs der Kapitalertragsteuer von 27,5 Prozent. Ihre Bank führt diese automatisch ab – Sie müssen nichts tun. Das gilt für Dividenden, Zinsen und Kursgewinne. Bei thesaurierenden ETFs fällt die Steuer erst beim Verkauf an, was einen Steuerstundungseffekt schafft.
Ausländische thesaurierende Fonds werden seit 2018 anders behandelt. Jährlich wird eine fiktive Ausschüttung von 90 Prozent der Fondserträge besteuert, auch wenn Sie nichts verkaufen. Das klingt kompliziert, wird aber automatisch von Ihrer Bank berechnet und abgeführt. Für Sie ändert sich praktisch nichts.
Verluste aus ETF-Verkäufen können mit Gewinnen verrechnet werden. Ihre Bank führt einen Verlustverrechnungstopf. Haben Sie in einem Jahr Verluste und im nächsten Gewinne, werden diese automatisch verrechnet. Bei Depotübertrag zu einem anderen Broker achten Sie darauf, dass Verlusttöpfe mitübertragen werden.
Langfristige Perspektive: Was Sie erwarten können
Historisch haben breit gestreute Aktienindizes wie der MSCI World durchschnittlich 7 bis 8 Prozent jährliche Rendite nach Inflation erzielt. Das ist keine Garantie für die Zukunft, aber ein realistischer Richtwert. Bei 200 Euro monatlicher Sparrate über 30 Jahre mit 7 Prozent Rendite hätten Sie am Ende etwa 240.000 Euro – bei Einzahlungen von nur 72.000 Euro.
Diese Rechnung verdeutlicht die Kraft des Zinseszinseffekts. Je länger Ihr Anlagehorizont, desto stärker der Effekt. Wer mit 25 beginnt, hat mit 55 deutlich mehr als jemand, der mit 40 startet und mit 70 aufhört – selbst wenn beide insgesamt gleich viel einzahlen. Früh anfangen ist der entscheidende Faktor.
Rechnen Sie jedoch nicht mit linearem Wachstum. Es wird Jahre mit 20 Prozent Plus geben und Jahre mit 15 Prozent Minus. Langfristig gleichen sich diese Schwankungen aus. Ihre Aufgabe ist es, durchzuhalten und Ihr Depot nicht bei jeder Krise aufzulösen. Geduld und Disziplin sind die Geheimnisse erfolgreichen Investierens.
Fazit: ETF-Sparpläne als Grundstein Ihrer Finanzplanung
ETF-Sparpläne sind eines der besten Werkzeuge für langfristigen Vermögensaufbau. Sie sind einfach, kostengünstig und für jeden zugänglich. Ob für die Altersvorsorge, den Immobilienkauf oder finanzielle Freiheit – ein ETF-Sparplan sollte Teil Ihrer Finanzstrategie sein.
Der wichtigste Schritt ist der erste: Eröffnen Sie ein Depot, wählen Sie einen breit gestreuten ETF und richten Sie einen automatischen Sparplan ein. Dann lehnen Sie sich zurück und lassen die Zeit für Sie arbeiten. In 20, 30 oder 40 Jahren werden Sie dankbar sein, dass Sie heute begonnen haben. Die beste Zeit zum Investieren war gestern. Die zweitbeste Zeit ist jetzt.
